论国有企业财务管理中存在的问题及对策——以陵川县电力公司为例.doc

《论国有企业财务管理中存在的问题及对策——以陵川县电力公司为例.doc》由会员分享，可在线阅读，更多相关《论国有企业财务管理中存在的问题及对策——以陵川县电力公司为例.doc（12页珍藏版）》请在得力文库 - 分享文档赚钱的网站上搜索。

1、目 录引 言1一、国有企业财务管理的理论概述1（一） 国有企业及财务管理的概念1（二） 国有企业财务管理的基本内容1（三） 国有企业财务管理的重要性2二、影响国有企业财务管理的因素及现状3（一）影响因素31、经济因素32、政治因素33、法律因素3（二）财务管理现状3三、陵川县电力公司财务管理存在的问题4（一）财务数据分析4（二）电力公司存在的财务管理问题71、“一股独大”，缺乏多元股权的财务制衡72、“内部人控制”现象明显73、企业财务收益权与行政区划体制存在矛盾7四、完善国有企业财务管理的对策9（一）建立以财权配置为中心的公司治理结构9（二）充分发挥债权人的作用10（三）优化股权结构，塑造合

2、理的股东主体10五、结论10参考文献11论国有企业财务管理中存在的问题及对策 以陵川县电力公司为例 指导老师：李娜 学生姓名：李彤彤内容提要 国有企业仅指一个国家的中央政府或联邦政府投资或参与控制的企业；而在中国，国有企业还包括由地方政府投资参与控制的企业。政府的意志和利益决定了国有企业的行为。国有企业作为一种生产经营组织形式同时具有营利法人和公益法人的特点。其营利性体现为追求国有资产的保值和增值。其公益性体现为国有企业的设立通常是为了实现国家调节经济的目标，起着调和国民经济各个方面发展的作用。但是随着改革开放的不断深入，我国各地区国有企业不断壮大，但同时也存在着一些问题。如何评价我国地方国有

3、企业的财务状况并及时提出改进财务管理对策是我们当前面临的一项重要任务。本文应用传统的规范研究方法,沿着提出问题分析问题解决问题的主线,来安排论文整体框架结构。首先,分析当前国有企业面临的主要财务问题,分析这些问题的根源。 其次,在已有调查数据的基础上，得出财务治理的情况。最后,根据我国国有企业财务治理结构的的特殊性,提出完善我国国有企业财务治理结构的思路。关键词 国有企业 财务状况 财务报表9引 言我国国有企业财务管理水平，直接影响我国在国际市场上的经济竞争力。目前，企业大多面临产权结构不清晰，信息沟通不畅通，缺乏稳当的资金管控，造成国企整体目标难以实施，甚至衍生财务危机。随着世界经济一体化和

4、金融市场的日益复杂多变，企业财务运作的内容和范围得到极大的拓展和延伸，财务管理的模式和方法也处于激烈的变革之中。 随着我国经济建设的迅速发展和人民生活消费水平的不断提高，对电力的需求越来越大，电力作为关系国计民生的传统工业，在国家经济建设和人民生活中扮演着举足轻重的脚色；另一方面，诸如电价标准的缺乏和会计失真等一系列问题，使得电力企业的财务管理问题成为了各界瞩目的焦点。在此背景下研究和分析我国电力企业财务治理中存在的问题，具有重大的现实意义。本文着重对某电力公司的财务状况进行深入研究，通过对各项财务报表的分析研究，发现其中存在的财务问题，并找出解决的办法。 一、国有企业财务管理的理论概述（一）

5、 国有企业及其财务管理的的概念 国有企业，在国际惯例中仅指一个国家的中央政府或联邦政府投资或参与控制的企业。在中国，国有企业还包括由地方政府投资参与控制的企业。政府的意志和利益决定了国有企业的行为。国有企业作为一种生产经营组织形式同时具有营利法人和公益法人的特点。其营利性体现为追求国有资产的保值和增值。其公益性体现为国有企业的设立通常是为了实现国家调节经济的目标，起着调和国民经济各个方面发展的作用。 国有企业财务管理体制是指规范国家与国有企业之间有关资金的筹集、使用、分配等财务活动和财务关系的各项管理制度的总称。也是我国经济管理体制的一个重要方面。 （二） 国有企业财务管理的基本内容1、固定资

6、金管理体制。包括固定资产投资来源、投资项目审批权限、固定资产折旧制度等。 固定资产管理体制是指对固定资产投资具有管理职能的国家机关之间，它们与投资、融资者之间在实施固定资产投资管理活动的过程中的职责和权限划分制度。一定的固定资产投资管理体制是一定的经济体制的重要组成部分和集中反映。 2、流动资金管理体制。包括流动资金供应方式、流动资产分类及其管理制度。企业的流动资金是企业的“血液” ，它的流动和运动，反映在企业生产经营中的各个环节，其表现形式为：货币形态实物形态货币形态，周而复始，不断循环。一般来说，每周转一次， 资金都会增值。流动资金的占用状况和周转率既反映了流动资金的利用效率，又反映着企业

7、生产经营管理水平和自我生存、自我发展能力的大小。因为在生产经营规模等因素已确定的条件下，流动资金周转越快，需要的流动资金量就越小。因此，管好用活流动资金，加速流动资金周转，是企业生存和发展的需要。流动资金管理的要求：既要保证生产经营需要，又要节约、合理使用资金。管资金的要管资产，管资产的要管资金，资金管理和资产管理相结合。保证资金使用和物资运动相结合，坚持钱货两清，遵守结算纪律。流动资金只能用于生产经营周转的需要，不能用于基本建设和其他开支。 3、收益分配体制。包括税金缴纳、利润分配及有关规定等。收益分配是企业资本的提供者对收益总额进行的分割，它主要是以企业的税息前利润（即利息、所得税和净利润

8、）为对象在各利益主体间进行的分割。企业对一定时期内的生产要素所带来的利益总额在企业内外各利益主体之间分割的过程。广义上是企业收入的分配；狭义上是税后利润的分配。 （三） 国有企业财务管理的重要性 国企是共和国的长子，为我国的经济建设做出了巨大的贡献。在建国初期，我们为了优先发展重工业和加快实现国家的工业化，拥有了国有资产和国有企业。半个世纪过去了，随着我国社会主义经济体系的建立，国家拥有国有资产和发展国有企业的目标更多地转化成维护社会稳定和经济发展。在这种情况下，如果我们对大多数国有资产进行处置，将其变现充实社会保障基金或者直接用于社会救济，从实物或账面上来看，国有资产没有了，但这种处理维护了

9、社会稳定和经济发展的大局，那么，这种处置应该同拥有国有资产和发展国有企业具有同样的效果。事实上，这种处置方式正是我国国有企业改革的长期目标取向。但是，在这种处置方式尚没有完全铺开之前，大型、特大型国有企业仍将是我国国民经济的重要力量。第一，国有企业财务管理在追求利润最大化的同时，要充分考虑到社会效益，使财务管理在国有企业改革中不仅仅满足于企业最优化决策，还要实现全社会满意化决策。这就要求国有企业越来越多地考虑如何去创造财富，更好地提高人民的物质生活水平，实现最大的社会价值。 第二，加强国有企业财务监督，是维护国有资产安全、发展壮大国有经济、防止腐败蔓延的重要手段。当前，一些国有企业出现了许多财

10、务管理混乱现象，弄虚作假，乱投资、乱担保，或只投不管，造成了国有资产的大量流失。产生这些问题的一个很重要的原因就是，当前国有企业的财务监控制度不健全。因此，要切实加强对企业的财务监控工作，使财务管理真正有效地承担起维护国有资产所有者权益，确保国有资产保值增值的重大责任。随着国有企业改革的深化，政府对国有企业的干预虽然越来越少，但由于历史的原因，政府与国有企业仍有着诸多的联系，如人事任免、税收等，一些腐化堕落分子把国有企业当作是自己的“提款机”，最终导致有些国有企业亏损倒闭。只有形成严格有效的财务监督机制，才能有效避免上述情况的发生。 第三，国有企业财务管理一方面要考虑如何去创造效益，如何去实现

11、低成本、高收益，另一方面还要把人作为国有企业改革的重点去研究。在重视价值分析的同时，还应更重视人的行为分析。 第四，国有企业财务实行有效的、人格化的管理，可以维护国家所有者权益，落实企业法人财产权，提高国有资本使用效益，实现国有资本保值增值。目前，国有企业存在的一个十分突出的问题就是，由于各政府部门不是国有企业的原业主，因此“所有者缺位”便使得政府部门在下放了对国有企业的经营管理权之后，难以有效地控制和监督国有企业经营者的行为，从而产生了“内部人”控制问题。因此，实行“公有制人格化”管理，可以使国有资产形成独立的营运系统，以便进行统一管理，提高国有资产营运效率。 第五，强化国有企业财务管理，为

12、“政企分开”提供了前提条件。国有企业财务管理作为国有企业财产价值运动的实现形式，显然是国有资产管理的重要内容。而且，国有资产管理部门对国有企业的监督管理，也主要是通过对国有企业财务的监督管理来实现的。 二、影响国有企业财务管理的因素及现状（一）影响因素 1、经济因素 经济因素是指国有企业在进行财务活动时所面临的宏观经济状况。主要包括以下几个方面：（1）经济发展状况；（2）政府的经济政策；（3）通货膨胀和通货紧缩；（4）金融市场；（5）产品市场；（6）经理和劳动力市场等。其中，金融市场的影响最为显著。金融市场与国有企业财务管理具有十分紧密的关系，金融市场的作用主要表现在以下几个方面：（1）金融市

13、场是国有企业筹资和投资的场所。企业需要资金时，可以到金融市场选择适合自己需要的方式筹资，如银行贷款、融资租赁、发行股票和债券。国有企业有了剩余资金，也可以灵活选择投资方式，为其资金寻找出路，如银行存款、投资国债和购买股票。（2）国有企业可以通过金融市场使长短期资金互相转化。国有企业作为战略投资者持有的上市公司股票可以在规定的持有期到期后在证券市场上卖出；持有的可上市流通债券可以随时转手变现，成为短期资金；远期票据可以通过贴现，变为现金；大额可转让定期存单，也可以在金融市场卖出，成为短期资金。与此相反，短期资金也可以在金融市场上转变为股票、债券等长期资产。（3）金融市场可以为国有企业财务管理提供

14、有意义的信息。金融市场的利率变动，反映了资金的供求状况；有价证券的市价波动反映了投资者对国有企业的经营状况和盈利水平的客观评价。因此，它们是国有企业经营和投资、筹资的重要依据。 2、政治因素一个国家的政治因素会对国有企业的财务管理决策产生至关重要的影响。和平稳定的政治环境有利于国有企业的中、长期财务规划和资金安排。而政治因素主要包括：社会安定程度、政府制定的各种经济政策的稳定性及政府机构的管理水平、办事效率等。 3、法律因素 法律因素是指影响企业财务活动的法律法规的总和，包括公司法、银行法、票据法、税法等规范内资公司、企业、金融机构各种财务活动的法律法规，以及合资经营企业法、外商独资企业法等规

15、范外商投资企业各种财务活动的法律法规。（二）财务管理现状 中国加入世界贸易组织对我国国有企业最直接的影响是：不仅加速了国有企业经营环境和其他方面的变动，而且对我国国有企业旧的企业财务管理观念和方式产生了很大的冲击，主要表现在四个方面：（1）改变了国有企业财务管理的法律环境；（2）扩了国有企业投资、融资的渠道和风险；（3）导致公司间的竞争更趋激烈；（4）改变了现有国有企业财务管理的观念和方式。这就意味着对企业管理者提出了更高的要求，在财务管理和内部控制方面应更加警惕和清醒地意识到存在的问题，找出原因、提出对策、迎接挑战。然而，随着经济体制改革包括国有企业财务制度的改革逐步深人，企业自主权逐步扩大

16、，这在增强国有企业活力上的成效显而易见，但也存在着忽视对国有企业财务行为进行必要调控和严格监督的倾向，致使目前国有企业财务管理中存在诸多问题。这些问题主表现在：（1）内部财务控制制度不合理目前国有企业的内部财务控制制度存在很多不完善的地方，例如：部分国有企业管理层缺乏严格的约束，凌驾于内部财务控制之上，在投资、采购、销售、基建等经济活动中，大搞权钱交易、商业贿赂、侵害企业利益、造成国有财产损失。（2）内部人控制现象严重，所谓内部人控制现象，是指独立于股东或投资者（外部人）的经理人员掌握了企业实际控制权，在公司战略决策中充分体现自身利益，甚至内部各方面联手谋取各自的利益，从而架空所有者的控制和监

17、督，使所有者的权益受到侵害。（3）财务人员素质不高当前，部分国有企业的财务管理人员不能对多变的市场进行有效的管理和控制，他们的理财观念比较滞后，理财知识相对欠缺，理财方法严重落后，缺乏掌握财务管理知识的积极性和主动性，不愿花时间、花精力去更新相关的财务知识，缺乏创新精神和创新能力，这些都严重阻碍了企业实现信息化、知识化理财的目标。（4）依法理财意识薄弱，财经纪律不强由于法制意识淡薄，有法不依和执法不严现象较为突出，主要表现为：第一，国有企业领导随意干涉财务人员依法行使职权，授意、指使甚至强令财务人员编造虚假财务信息，达到粉饰政绩、转移国有资产的目的；第二，国有企业财务制度不健全，内部监控措施不

18、力，无法从根本上预防徇私舞弊、贪污盗窃以及其他违法乱纪行为。三、陵川县供电公司财务管理存在的问题（一） 公司简介 陵川县供电公司位于陵川县望洛北路27号，是隶属于国家电网之下的县级分公司，担负着陵川县7个乡镇，古郊乡部分地区的工农业生产和人民生活用电业务及管理工作，供电区域占陵川总面积的40%，但满足了陵川县99%的电力供应。现有全民职工79人，集体共6人，农电工115人。5个职能部室，下设9个班（组）、6个乡（镇）供电所。管辖220千伏变电站1座（秦川变电站）， 110千伏变电站4座（陵川、礼义、杨寨、棋源变电站），主变压器7台，总容量251.5兆伏安；35千伏变电站3座（附城、平城、秦家庄

19、变电站），主变压器6台，总容量37.8兆伏安；35千伏线路11条，总长度133.013千米；10千伏线路57条，配电变压器644台。陵川县电力公司电力企业管理体制具有以下特点：（1）行政性管理，电力企业一直作为国家行政机关的附属机构，为了适应政府对企业的计划管理，电力企业在组织结构、部门设置、人员配备等方面与政府行政部门层层对应，（2）垄断性经营，电力企业一直作为我国自然垄断企业，其主要依据认为：电力网络不可分割，一个地区只能有一个网才是全程全网，（3）一元化领导，内部控制现象明显，独立于股东或投资者（外部人）的经理人员掌握了企业实际控制权，在公司战略决策中充分体现自身利益，甚至内部各方面联手

20、谋取各自的利益，从而架空所有者的控制和监督，使所有者的权益受到侵害。 （二）财务数据分析及存在的财务管理问题 经过为期一个月的财务调查，得到如下财务报表，作为财务分析的数据资料。 资产负债表晋电多经会 01 汇总报表金额单位：千克 基层报表金额单位：元编制单位：某电力公司 时间：2012年1月-2014年12月 项目期初数(2012年1月)期末数(2014年12月)增减变动额（期末-期初）货币资金94.89912817.11应收账款0预付款项263352.0832205-231147.08其他应收款0待摊费用（预付账款）0存货0流动资产合计263446.9733117-230329.97固定资

21、产原价138322038.15-138322038.2减：累计折旧53887493.83-53887493.83固定资产净值84434544.32-84434544.32固定资产清理工程物资1369214.72-1369214.72在建工程1468851.98-1468851.98无形资产387222.73-387222.73递延所得税资产42620.06-42620.06非流动资产合计87702453.81-87702453.81资产总计87965900.7833117-87932783.78应付账款2955794.741003336.89-1952457.85预收账款6440587.452

22、2161629.5515721042.1应付职工薪酬182353.72153940.96-28412.76应交税费542432.41401828.19-140604.22其他应付款2996999.721029377.02-1967622.7内部往来-14077951.3726017919.7-11939968.33流动负债合计-959783.331267807.09-308023.76上级拨入资金88925684.111300924.09-87624760.02非流动负债合计88925684.111300924.09-87624760.02负债合计87965900.7833117-879327

23、83.78数据来源：陵川县电力公司财务报表从上表可以看出：（1）流动资产较上年度减少230329.97元，降低87.43%，主要原因是预付账款的降低，由于公司年末没有大额采购项目，采购项目不需要预付。（2）应付账款减少1952457.85元，降低66.05%，减少的原因是因为单位本年支付原来结余的应付账款比较多，以及本单位本月购买货物及时付款多，不需要挂往来。 （3）预收账款增加15721042.1元，提高244.09%，说明该单位产品供不应求。（4）在流动负债中，应付账款，预付账款，应交税费都有所减少，预收账款增加，导致流动负债降低32%。（5）资产减少87932783.78元，降低99.9

24、6%，主要是因为预付款项的降低，及预付给供货单位的购货款和预付给施工单位的工程价款和材料款减少。该公司2014年12月底财务状况较2012年1月底有较大改善。主要表现在预付款项降低87.78%，应付账款降低66.05%，预收账款提高244.09%，其他应付款降低65.65%。 数据来源：陵川县电力公司财务报表 如图可以看出，国有控股所占比例较大，机构控股及其它所占比例小，“一股独大”现象较为严重。 通过对以上财务数据的分析及本人在实习期间对陵川县电力公司财务状况的了解，得出如下问题： （1）“一股独大”，缺乏多元股权的财务制衡 (1)国有股所占比例重大。我国电力上市公司的第一大股东均为国家股股

25、东或者国有法人股股东，国有股拥有绝对控制权。(2)机构投资者比重小，持股比例低。(3)股权集中度高，且大大超出世界平均水准。另外，电力行业是资金密集型的行业，股权高度集中在国家手中客观上就意味着电力项目所需的巨额资金很大程度上依赖银行的贷款，巨额的银行贷款带来的是巨大的贷款利息和还贷压力。 （2）“内部人控制”现象明显 在现实经济生活中，一些电力企业的治理表现出较明显的内部人控制治理模式，在此模式下，既不仅仅是大股东主导企业的治理，也不仅仅是经理层大权在握发号施令，而是企业内部各个利益群体的力量大致均衡，或者是各个利益群体的代言人存在部分重合，结果是为了实现多方的“共赢”，不惜以牺牲国家整体利

26、益为代价，进行有意识的串谋，结成企业财务治理中的“利益共同体”。所以，在这样的企业里，普遍存在较高的在职消费，优厚的福利待遇，快速增长的工资、奖金，一致对外的财务信息封锁或者是提供虚假的财务会计信息。这类现象是多种多样的，而最终的结果只有一个，那就是国家作为所有者的利润被不断侵蚀、政府所能收缴的税收不断减少、其他利益相关者的利益也同样被不断侵蚀。这样的“内部人控制型治理”使企业的外部治理机制的作用难以渗透进来，具有更大的危害性。 （3）企业财务收益权与行政区划体制存在矛盾 从目前的电力企业财务治理结构上来看，与市场化的要求显然存在矛盾，如，现在电网公司的企业治理结构是国家电网公司、区域网公司、

27、省网公司三级企业，各个都是独立法人，享有独立的财权。这样，现在的区域网公司既不能靠当地政府，更靠不上区域外其他省的地方政府，而现在的经济活动如果离开政府的支持和配合，显然是无法进行的，至少举步唯艰。如果省公司是分公司的话，能强化区域市场主体功能，但是，在目前的环境下也做不到。因为省公司的税收首先在地方，如果变为分公司，税收就拿走了，因而受到地方政府的强烈反对。各个省都把电力当成是当地最重要的支柱型产业，最主要的财政收入来源。更何况“拥有电源资产”本身就具有经济价值。历次盲目的电源建设高潮就是追逐上述经济利益的表现。当然，这与中央和地方的利益述求不尽相同也有着深刻的关系。很多情况下都隐藏着中央与

28、地方的暗战，这两者之间的矛盾一时之间难以完全调和。 四、关于财务管理问题的解决方案（1）建立以财权配置为中心的公司治理结构对企业的财权进行合理的配置，作为公司一项很重要的激励措施，财权分配只有分配得当，公司的人员才会努力工作，财权的合理配置是现代公司治理结构的核心，因此，电力企业可以建立以股东权益为主导，财权配置为中心，其他利益主体相结合的公司治理结构模式。（2）充分发挥债权人的作用其一，可以允许银行通过投入股份资金获得股东的地位，银行以股东的身份享有企业部分的控制权；其二，可以加强电力市场的建设，让小型电力企业在国家的监控下进行股份改造，引入民营资本等非国有资本，大中型电力企业可以在五大发电

29、集团公司之间进行控制权的转移。通过上述方式，可以充分发挥债权人对电力企业财务治理的特殊作用。 （3）优化股权结构，塑造合理的股东主体在保障电力供配安全的前提下，电力企业应尽量降低国有股的持股比例，优化股权结构作为一个长远目标。由于目前涉及国有资产产权转让的法律法规尚不完善，暗箱操作等问题使得国有资产大量流失，因此，调整第一大股东的持股比例，使股权适度分散在几个大股东手里，是优先考虑的解决办法，让少数几个大股东共享控制权和监督权，不失为一种互相制衡的有效方式。 五、结论 国有企业是我国国民经济的重要支柱，是国家财政的主要来源，是社会主义的基础，它一直控制着国民经济的命脉，在社会各个关键领域中占据

30、主导地位，起主导作用。 财务管理在国有企业中的地位和作用正在日益提高。当前，国有企业普遍面临成本过高、长期亏损、资金周转不灵、经济效益低下的不利局面。为此，正确认识国有企业财务管理中存在的问题及提出、研究相关的对策变得尤为重要。只有正确认清现状及存在的问题，才能更好地、更有效地采取相关措施改变国有企业现状，扭转不利局面。加强国有企业财务管理，充分发挥财务管理的功能和作用，对于国有企业摆脱困境具有十分重要的意义。这也是社会主义市场经济的客观要求，是改善国有企业财务状况、加速国有企业向现代企业转制和提高企业经济效益的必由之路。 财务管理是企业管理的核心，虽然我国目前的企业财务管理固然还存在着许多不

31、足，但我们坚信：随着社会主义市场经济的不断发展，随着企业管理观念的不断转变，随着财务管理软件的不断运用和改进，国有企业财务管理水平会出现一个质的飞跃，步人新的发展时期。国有企业的发展也必将为繁荣我国的社会主义市场经济做出重要贡献，为改善人民生活水平、保障国家经济命脉、增强国家综合实力掀开新的篇章。 参考文献： 1 王化成.财务管理学M.第五版.北京：中国人民大学出版社，2009：1-26 2 邵天营、陈复昌.财务管理学M.上海：立信会计出版社，2005:30-68 3 王合喜.中国电力上市公司股权结构存在的问题、产生的不利影响及其优化措施D.北京:中国人民大学，2004 4 郭敏.我国企业财务

32、风险与防范研究D.成都：四川大学，20025 杨帆.石化企业财务风险预警系统的研究D.武汉：武汉理工大学，20066 丁玉书.企业财务活动中的风险管理问题研究D. 吉林：吉林大学，20047 冯静.锦重财务风险防范研究D.大连：大连理工大学，20028 赵郁.企业并购财务风险与管理D北京：对外经济贸易大学， 2004 9 陈文浩.公司财务M.上海：上海财经大学出版社，200310WilliamHGreeneEconometric AnalysisMNew York：New York University，2011：1-12911Alan CShapiro，Foundations of Multinational Financial ManagementMJohn Wiley&sons，Inc，2002.12Stanley BBlock，Geoffrey AHirt，Bartley RDanielsenFoundation of Financial ManagementMThe McGraw-Hill Companies， Inc2009