上市公司会计信息披露研究.docx

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1、目 录1绪 论12. 上市公司信息披露理论根底及根本原那么2 上市公司信息披露理论根底2上市公司会计信息披露根本原那么2 充分性原那么2 真实性原那么33. 我国上市公司会计信息披露中存在问题4会计信息失真4信息披露不及时4会计信息披露不充分4 会计信息披露不具有可比性44. 我国上市公司会计信息披露存在问题原因分析5会计信息披露存在问题源头5会计信息披露存在问题经济根源5 潜在利益诱惑5 违规本钱低廉5会计信息披露存在问题制度根源5 委托代理机制缺陷 6 上市公司治理构造缺陷6 证券市场及注册会计师行业监管不力7 证券监管力度缺乏7 社会审计机构存在问题75. 完善上市公司会计信息披露建议8

2、公司内部治理标准8 完善公司产权制度8 要建立健全内部控制机制8完善注册会计师行业监视体系8提供完善预测性会计信息9增加非财务信息披露内容9增加披露表外信息内容9制定科学会计标准体系10完毕语11致谢12参考文献13 1 绪 论据我国证监会数据显示，截至2021年12月中国上市公司总数到达2063家，全年境内证券市场筹资达亿元，创历史新高。这些资金加速了产业升级, 增强了企业核心竞争力。资本市场逐渐成为全社会重要财富管理平台，成为国民经济中最活泼、最有创造力和竞争力组成局部。然而伴随着市场开展，上市公司信息披露方面违法事件层出不穷，对证券市场投资者信心造成巨大冲击。如何有效标准上市公司信息披露

3、行为，到达有效保护投资者合法权益、促进资本市场开展已成了世界证券市场面临重大问题。正因为如此，现在上市公司会计信息披露越来越重要，也有越来越多人开场研究上市公司会计信息披露，目就是想上市公司按时披露真实会计信息，减少对市场投资者损失，同时也使市场经济更加安康和快速开展。随着上市公司会计信息披露不断完善，上市公司开展一定会更加顺利，从而会带动了整个市场经济开展，因为上市公司是市场经济重要组成局部，同时也只有上市公司会计信息披露不断完善，上市公司才能永久开展下去。通过文献研究法，在研究过程中查阅了大量关于上市公司会计信息披露相关资料，使我全面和正确地了解掌握上市公司会计信息披露方法，使我了解到上市

4、公司会计信息披露现状，从而更有利于上市公司会计信息披露研究。然后在通过经历总结法，在我查阅众多资料里，总结出对上市公司会计信息披露研究有用东西，从而有利于上市公司会计信息披露研究。通过市公司信息披露理论根底及根本原那么、我国上市公司会计信息披露中存在问题、我国上市公司会计信息披露存在问题原因分析和完善上市公司会计信息披露建议等内容来研究上市公司会计信息披露，通过这些内容可以让论文更加具体，也更加表达了上市公司信息披露现状和存在问题，从而提出建议来解决问题。2 上市公司信息披露理论根底及根本原那么上市公司信息披露理论根底当代学者们普遍认为上市公司信息披露制度理论根底为信息不对称理论和有效资本市场

5、理论。正是如此，市场交易各方所拥有信息是有差异，一般情况下，卖方拥有较为完整信息，而买方拥有信息都不完整；经营者拥有较完全内部信息，而投资者、监管部门和社会公众拥有信息都是不完全，由此就导致了信息不对称，上市公司也一样。而有效资本市场理论分三种“有效形式，即弱式、半强式有效和强式有效，由于我国证券市场起步晚，所以我国还处于弱式有效阶段。2.2 上市公司会计信息披露根本原那么 充分性原那么所谓充分披露原那么是指为到达公正反映企业经济事项及其影响所必要信息都应完整提供，并使使用者易于理解。充分披露目是满足使用者决策需求，使提供信息有助于使用者决策。由此可知，充分披露原那么应该还有以下三个方面含义：

6、1会计信息披露全面性。即会计信息应全面反映企业财务状况，经营成果及现金流量等情况。无论对投资者是否有用，只要投资者需要，就应全面提供。2会计信息披露适当性。即不能过多披露信息，要考虑信息提供者本钱效益;又要考虑信息使用者做出正确决策。不然有可能导致信息使用者做出错误决策，从而使信息使用者损失精力或金钱。所以，对于重要工程应重点披露，做详细说明，对于不重要工程，简要说明即可。这样对信息使用者和提供者都有利。3会计信息披露有效性。会计信息披露要使使用者容易理解和掌握。还有披露会计信息应满足所有使用者共同要求，但又不可能满足每个使用者各种具体需要，正因为如此，披露会计信息是否有效将对所有使用者有着重

7、要意义。 真实性原那么会计信息真实性是对会计信息很重要，也是会计信息披露开场，因此要求会计信息必须如实反映经济事项，主要从以下四个方面来阐述：1 有用性。真实会计信息可以让使用者做出科学和合理决策，让使用者了解市场信息，降低使有者投资决策风险。真实会计信息不仅对很多使用者进展经济决策有着重要作用，而且能满足各种使用者信息要求。2相关性。信息披露相关性是指公司应根据市场用户需求，标准信息披露形式、数量和质量等，做到与信息使用者决策需要息息相关。能够帮助使用者通过评价一些事项，从而影响到他们经济决策。3可靠性。披露信息必须可靠，不能错误引导用户判断，也不得有重大遗漏，更不能泄露上市公司商业机密。要

8、使信息可靠，财务会计报告中信息必须在重要性本钱许可范围内做到完整。遗漏可能造成信息不真实，使信息不可靠，从而影响到用户决策。4中立性。真实会计信息应当保持中立性，中立性是指会计人员形成会计信息过程和结果不能有特定偏向，不能为了满足特定使用者目或目标而对会计信息进展选择列报，通过主观方式将客观会计数据“粉饰，影响到投资者决策或判断，使会计信息失去中立性。所以中立性对投资者决策和判断有着重要影响，真实会计信息一定要保持中立性。3 我国上市公司会计信息披露中存在问题随着我国经济开展，我国上市公司数量不断呈现增长趋势，但是随之而来还有不断暴露出来问题。其中，主要有四点：3.1 会计信息失真会计信息披露

9、失真主要表达在虚假、违法和误导。?会计法?、?公开发行股票公司信息披露实施细那么?等法规都明令制止公司编制、披露虚假财务会计报表。但上市公司管理当局出于公司信誉、股价、筹资方便、管理业绩评价特殊目，往往违反真实性及准确性规定，公布失真财务会计报表。这些信息造假行为在我国证券市场屡见不鲜，几乎年年都有曝光，严重损害广阔投资者利益。2001年公开处分就有“银广夏、“蓝田股份和“博时基金管理公司等严重蓄意会计造假、慌报利润等恶性案件，还有许多暗箱操作没被发现，所以我国会计信息披露之路任重道远。3.2 信息披露不及时在股票市场上如果信息披露缺乏及时性，那么无异与为内幕交易和操纵市场行为创造良机，这对普

10、通中小投资者无疑是极不公平。尽管国家对上市公司信息披露制定了系列规定，如：要求上市公司会计信息披露必须按照统一内容和格式标准公开，并以最快速度公开与其经营和财务状况发生变化相关信息。但是仍有许多上市公司在信息披露上我行我素，不按国家规定办事，甚至有些上市公司相关重要信息如业绩、分配方案，重大资产重组方案等，都没有公开披露。这就导致了信息披露不及时。3.3 会计信息披露不充分会计信息披露不充分主要表达在上市公司会计信息披露不对称，具体内容不充分这里仅指公开内容上充分，不包括制度规定上充分。事实上，中国上市公司财务报表大多是不完整，对于关联交易等重大事项很少充分披露。就如“银广夏事件，银广夏自19

11、98年至2001年期间累计虚构销售收入万元，少计费用万元，导致虚增利润万元。却一直未公开披露这件虚购销售收入重大事项，因此受到中国证监会严厉查处。3.4 会计信息披露不具有可比性根据现行会计准那么规定，同一项业务通常有多种会计方法可供上市公司选用，其结果仅造成各个公司会计处理方法不同，致使同类报表数据在各个上市公司之间缺乏可比性，而且为上市公司中操纵利润行为创造了有利条件。4 我国上市公司会计信息披露存在问题原因分析上市公司会计信息披露不标准和不真实，从外表上看来责任在于上市公司会计人员和注册会计师等失职，但实际上会计信息制造和发布并不是由会计人员独立完成，是受到了多方干预；还有注册会计师也由

12、于多种因素干预失去独立性。正是各种干预，使会计信息质量受到了影响。4.1 会计信息披露存在问题源头会计信息作为会计系统产品，由于受到会计系统本身局限性，使得上市公司在披露会计信息时会受到会计系统影响，导致会计信息披露不充分。4.2 会计信息披露存在问题经济根源我国一些上市公司为什么热衷于披露虚假会计信息，且能够违规披露、控制信息，又屡禁不止呢？分析其深层原因，主要有以下几个方面： 潜在利益诱惑这包括上市利益驱动，对于没有上市公司来说，良好财务状况可以使企业符合上市要求，到达直接融资目。由于我国特殊经济环境，许多股份公司都是由国有企业改组而成，有些国有企业为了改组成功、获得向社会公开发行股票资格

13、，就在资产评估和财务报表上大做手脚，以求通过证券委审批。而公司上市后，有些经营亏损企业为了满足增发新股或配股条件，提高配股价格以从资本市场上获得更多资金，经常采用虚增利润、少报亏损方法制造、披露虚假会计信息，欺骗投资者，从而导致投资者利益受损。 违规本钱低廉这包括两个方面，一是被查出概率很小；二是即使被查出，处分力度也较轻。我国上市公司数量越来越多，公告会计信息也越来越多，其中虚假信息也越来越多，但注册会计师人数有限，不能每家公司都查，即使查话，也只是抽查，没时间和精力进展全面清查，从而导致被揭露概率很小。而且我国有关惩治造假法律法规过轻过宽。比方：?公司法?第二一二条规定：“公司向股东和社会

14、公众提出虚假或者隐瞒重要事实财务会计报告，对直接责任主管人员和其他直接人员处以一万元以上十万元以下罚款。构成犯罪，依法追究刑事责任。而这类条文规定，明显威摄力不够，所以才导致了披露会计信息越来越虚假。4.3 会计信息披露存在问题制度根源 委托代理机制缺陷现代每一家公司都有一个重要特征就是所有权与经营权别离，由此产生了委托代理机制，然而委托代理契约本身存在四个不可克制缺陷：委托代理契约不完全性、信息不对称、监视本钱为正数和利益不一致，这就导致了会计信息披露不合理。 上市公司治理构造缺陷我国目前上市公司治理构造带有明显经济转形时期特点，虽然通过一定规那么、机制等大大地促进了上市公司治理构造改良和完

15、善，有力地推动了上市公司改革和开展，但仍存在着不少问题，在建立与市场经济体制相适应公司治理构造上仍须不断探索，就当前来讲我国上市公司治理构造存在缺陷主要表现在以下几个方面：1股权构造不合理。我国大多数上市公司是由国有企业改制或由国家和国家授权投资机构投资新建而来，因而其所形成股权构造中表现为国有股一股独大现象严重。而国家相关部门更是制定了保护国有股法规，从而确保了国有股绝对优势地位，国有股和法人股占据绝对优势，但不能流通，公司在证券市场上可流通股比例较小，而流通股股东多为中小股东，他们很少有时机参加股东会，即使参加也没有什么实质性权力，由此就造成了大股东“缺位和中小股东“虚位现象，公司治理构造

16、一个关键环节处于失灵状态。在上市公司股权高度集中情况下，中小股东对上市公司各项决议影响力是非常小，在股东平等和中小股东利益保护方面，一些上市公司由于股权高度集中，导致中小股东利益受损。2董事会构造不合理。董事会是在公司治理构造中具有核心作用组织，需要独立、公正地行使管理控制公司职能。我国多数上市公司中国家股占控股地位，自然代表国家董事在董事会中占优势，因此控股股东通过推举代表其利益董事参加董事会方式掌控着董事会，这就使得董事会投票决策机制形同虚设，出现了公司治理上“无效区，董事会通过聘任符合自己利益公司经理阶层，到达层层控制公司目。目前我国多数国有企业董事、经理还是由控股股东指定，其代表股东行

17、使权利过大，甚至出现了不少董事长兼任总经理情况，这样董事会就不能有效对经理进展监视，使得公司治理中约束机制和鼓励机制完全丧失效力，也不能有效保护投资者利益，从而导致权力失衡。3监事会监视不力。监事会作为我国上市公司内部监视机制，由于立法过于简单，缺乏可操作性，且在制度上存在漏洞，致使监事会监视不力。首先是我国公司法对监事会职权规定过于简单，弹性太大，而且缺少对监事会行使职权具体规定，没有建立监事行使职权责任机制和鼓励机制，致使监事会监视心有余而力缺乏。然后是由于监事会人员来自企业内部代表比例相对过高，局部监事因缺乏应有法律、财务等专业知识无法全面准确行使职权，这样人员构造一方面导致缺少监视者应

18、有独立性，另一方面也缺乏有效监视技能，监事会难以有效发挥其应有作用。最后导致了监事会形同虚设。4.4 证券市场及注册会计师行业监管不力 证券监管力度缺乏证券监管是指以保护投资者合法权益为宗旨，以矫正和改善证券市场内在问题为目，政府及其监管部门通过法律、经济、行政等手段对参与证券市场各类活动各类主体行为所进展引导、干预和管制。但我国证券市场还没有自律性机构，交易所在运作过程中也很少严格约束会员。由于中国证监会力量薄弱，权威性缺乏，证券市场又是多种利益冲突焦点之一，多方插手。导致了证券监管明显力度缺乏，从而就导致了会计信息披露不准确。 社会审计机构存在问题我国相关证券法规都规定了所有上市公司财务报

19、表都必须经过注册会计师审计，其目是为了确保上市公司所披露会计信息正确性，对广阔投资者负责。对广阔投资者而言投资决策也主要以注册会计师审核、查验后公布会计信息作为依据。然而，注册会计师发表审计意见在一定情况下却会误导了广阔投资者，因为注册会计师有时也会犯错误，比方：“银广夏事件中，中天勤会计师事务所中注册会计师就做出了错审计报告，导致广阔投资者损失沉重。另外，随着社会经济不断开展，上市公司规模日益扩大，上市公司数量不断增加，受审计本钱和精力所限，注册会计师已无法对被审计单位账项进展详细审计，而只能进展抽样审计。在这种情况下，注册会计师工作责任心对审计结论相当重要，而审计结论那么对广阔投资者更加重

20、要，所以注册会计师工作一定要认真和仔细。5 完善上市公司会计信息披露建议自2007年1月1日起首先在上市公司范围内施行新会计准那么体系，标志着我国会计开展进入了一个新历史时期。新会计准那么与我国国情相适应，制定时不仅充分考虑了中国国情，还考虑了国际情形，借鉴了国际惯例标准信息披露内容、格式与编报规那么，这是一部不仅适合国内还适合国际会计准那么。所以上市公司只有严格执行新会计准那么，上市公司才能快速和安康开展。5.1 公司内部治理标准只有标准好了公司内部治理, 公司才会安康开展，才不会导致公司破产和倒闭，这样才能保证会计信息披露真实。 完善公司产权制度我国目前股权构造是国有股独大和股权高度集中，

21、这种股权构造容易造成股权过于集中在一局部人上，为财务违规提供时机，所以要分散股权。首先，上市公司应该通过合法交易使国有股所占比例降低，其次，上市公司应该通过合法交易使私有股所占比例提高，最后，国家应公布相关法律法规解决股权高度集中，完善公司产权制度。 要建立健全内部控制机制1必须合理、有效地设置会计机构。目前必须将上市公司会计部门和财务管理部门分立，分属不同领导，分担不同职能。财务管理部门由总经理领导，会计部门由董事会领导，主要会计人员直接由董事会任命，并只向其负责，让会计人员真正成为财务信息供应主体，使会计人员有权力拒绝管理人员不合理要求，从而有利于上市公司管理，使上市公司安康开展。2上市公

22、司必须加强内部审计，设置内审机构，归属监事会领导，并对会计业务进展日常内部审计监视，确保会计业务真实性。3财务人员是信息供应主体，所以要保持财务人员独力性，并强化披露财务信息内部监视。5.2 完善注册会计师行业监视体系中介机构对上市公司披露信息监视在整个监视体系中处于核心地位，因此,必须加大对外部审计监视主体会计师事务所监视,以及对他们在监视技术上缺陷进展完善，参考?美国注册会计师协会职业行为标准?要求，即注册会计师进展外部审计时,首先是对公众负责而不是对聘用公司负责，从而使注册会计师出具审计报告更具有真实性。同时，政府可以通过修改相关法律法规甚至对?注册会计师法?进展修订，从而明确注册会计师

23、责任，即查错防弊。还要加强对会计师事务所监管，防止出现像2001年“银广夏事件中中天勤会计师事务所。所以为了使会计师事务所真正做到独立、客观、公正，应建立完善健全对会计师事务所监管体制，加强对会计师事务所业务监管力度。5.3 提供完善预测性会计信息一般认为，预测性会计信息是说明企业未来开展方向经营业绩财务信息，它披露能够使投资者和债权人了解企业未来生产经营状况，从而做出合理有效投资决策，防止了损失。财务预测信息披露可以增强证券市场信息有效性，使我国上市公司会计信息披露充分性得到提高，以促进证券市场良性开展。我国为标准财务预测信息披露，公布了不少关于财务预测信息披露相关法律法规，明确规定上市公司

24、招股说明书、上市公告书和年度报告中财务预测信息披露内容，但是目前我国上市公司财务信息披露行为还不够标准，具体表现为预测信息质量不高和上市公司与注册会计师事务所法律责任不明确等问题。实际上，大局部上市公司都愿意主动提供财务预测信息。所以，国家应制定相应法律法规来标准上市公司财务预测信息披露。上市公司提供这些信息将有利于投资者更好投资决策，也是对管理者经营责任做出客观公正评价。这对投资者和管理者都是有利，所以，应该要求上市公司积极提供完善预测性会计信息。5.4 增加非财务信息披露内容非财务信息是指不一定与公司财务状况相关，但与公司生产经营活动密切相关各种信息，它不以货币为主要计量单位。具体而言，披

25、露非财务信息内容包括：经营业绩指标、公司管理部门对财务和非财务信息分析、前瞻性信息、背景信息等，这些信息是投资者制定经济决策时需要重点关注信息。目前，我国上市公司极少披露非财务信息，这与证券市场开展相比拟，完全是背道而驰。其实，对投资者而言，披露非财务信息，可以弥补现行财务报告缺乏，从而有助于进展正确决策；而对上市公司而言，披露非财务信息有益于改善企业经营管理，提高生产效率。由此可见，上市公司披露非财务信息对投资者和上市公司都是有利而不无害，所以，国家应制定相应法律法规来标准上市公司非财务信息披露。5.5 增加披露表外信息内容表外信息是指上市公司为了帮助信息使用者更好地理解报表内容，了解企业一

26、系列有助于进展经济决策但是又不能在根本财务报表中反映重要信息。其实，表外信息中还可以宣传企业文化、制度和精神，从而扩大企业影响力，有利于企业开展。表外信息既可丰富上市公司会计信息含量，又能提高相关会计信息质量相关性、可靠性、可比性等，是现代会计开展必然趋势。但是，我国上市公司披露表外信息与国外相比还存在一定差距，像国外上市公司披露表外信息量很多，而我国上市公司提供表外信息量很少。所以，我国上市公司应该增加披露表外信息内容，国家也可以制定相关法律法规来鼓励我国上市公司增加披露表外信息。5.6 制定科学会计标准体系我国上市公司会计标准体系主要由?会计法?、?证券法?、?企业会计准那么?和?企业会计

27、制度?等法律标准制度所构成。但是目前我国有关现行法规制度中仍存在着许多漏洞和缺乏，比方：财务信息披露中对重大事件披露规定显得不够明确、商业秘密和必须披露财务信息间界限不够明确和财务信息披露不够及时和不真实等，这些地方都需要进展修改和补充。所以,我国要制定科学会计标准体系。完毕语目前，在国家政策和各省公布关于解决上市公司会计信息披露问题法律法规，极大地促进了上市公司快速开展。但是应该看到，上市公司会计信息披露问题并没有根本解决。由于上市公司会计信息失真和会计信息披露不及时等众多问题，以严重影响了上市公司安康可持续开展，因此必须采取具有针对性措施，来解决上市公司会计信息披露问题，才能使上市公司安康

28、可持续开展。这也是本论文研究目和动机。本论文结论归纳如下：首先，结合相关文献，对上市公司信息披露理论根底及根本原那么进展了简单描述。其次，结合相关文献，得出了我国上市公司会计信息披露存在问题，并对我国上市公司会计信息披露存在问题进展了综合分析，指出了我国上市公司会计信息披露中存在具体问题。最后，进展了对我国上市公司会计信息披露存在问题原因分析，并针对问题，提出了完善上市公司会计信息披露建议，如：公司内部治理标准、完善注册会计师行业监视体系、提供完善预测性会计信息、增加非财务信息披露内容、增加披露表外信息内容和制定科学会计标准体系等建议。本研究缺乏之处在于，本文只能选择其中一个视角来进展研究，还

29、有许多缺乏。为了能更加行之有效解决上市公司会计信息披露，今后在此方面主要研究内容应选择多个视角来进展研究，使文章具有可读性，更加丰富和更有深度，从而更好解决上市公司信息披露。参考文献1 邱小峰浅析公平信息披露原那么J现代商贸工业，200706：148-1492 杨燕影响上市公司会计信息披露质量因素研究J企业家天地，200709：149-150.3 李明亮上市公司会计信息披露研究D四川：西华大学，200744 喻小明上市公司会计报表附注披露标准研究与分析J财会通讯，200701：57-59.5 蒋义宏等上市公司会计信息及时性研究M上海：上海财经大学出版社，20076 吴琳芳上市公司会计信息披露质

30、量影响因素分析J企业技术开发，200709：101-103.7 蒋顺才，刘雪辉，刘迎新上市公司信息披露M北京：清华大学出版社，20048 冯化峰我国上市公司内部治理构造与财务报告舞弊问题研究D北京：北京交通大学，202169 由晓琴上市公司会计信息披露存在问题及解决对策J科技情报开发与经济2021(02):118-119.10 韦琴上市公司会计信息披露存在问题及对策J大经贸，202105：70-7111 靳彤上市公司会计信息披露存在问题原因分析J科技信息，202101：48-49.12 马鑫浅谈新会计准那么下会计信息质量要求J商场现代化，2021(02)：369-37013李丽娟基于新会计准那

31、么上市公司会计信息披露改良探讨J商场现代化，200704：329-330.14 彭巩强化会计事务所监管几点对策J财政监视，202104：40-4115 上海证券交易所上海证券交易所股票上市规那么R2021916 深圳证券交易所深圳证券交易所股票上市规那么R202110致 谢论文写作过程本身就是一个不断学习，深入研究过程。在这一过程中，我阅读了很多相关书籍资料，收集了大量数据，研究能力得到了很大锻炼，这将使我以后学习生活受益匪浅。走上工作岗位以后，我将坚持在校期间良好学习研究习惯和态度，不断提高自身学术修养，争取取得更大成绩。我尤其感谢我导师xx教师，在论文写作期间，xx教师从选题、收集文献、拟定提纲都给予了悉心指导，她治学态度深深折服了我。感谢我同学，论文期间和他们讨论交流给我很多启迪，受益颇多，三年来朝夕相处也给我带来了无尽乐趣。感谢我在大学其他同窗好友，是他们使我三年大学生活丰富多彩。除此之外，本文参考和引用了国内外学者相关文献、研究成果，在此感谢文章作者。